Gestione portfolio - Revisione per l'esame Serie 7 - manichini

Invece di consigliare casualmente i titoli ai clienti o ai potenziali clienti, sei tenuto a sapere perché stai raccomandando quei titoli. In genere, la maggior parte delle società di brokeraggio ha i propri analisti responsabili della ricerca e dei titoli che i rappresentanti registrati dovrebbero promuovere.

Per l'esame della serie 7, è necessario sapere come formulare raccomandazioni appropriate in base ai propri clienti e alle loro esigenze individuali.

Domande pratiche

1. Tutti i seguenti titoli hanno un rischio di reinvestimento ECCETTO

   A. Buoni del Tesoro

   B. Note del tesoro

   C. obbligazioni municipali

   D. obbligazioni municipali GO

   Risposta: A. Buoni del Tesoro

   Rischio di reinvestimento è il rischio di investimento aggiuntivo assunto con interessi o dividendi ricevuti. I buoni del tesoro, le obbligazioni dei ricavi e le obbligazioni GO (obbligazioni generali) hanno tutti un rischio di reinvestimento perché pagano gli interessi. Tuttavia, i buoni del Tesoro (Buoni del Tesoro) non hanno il rischio di reinvestimento perché sono emessi con uno sconto e maturano al valore nominale. Pertanto, non vi sono pagamenti di interessi effettuati lungo il percorso per reinvestire.

2. Uno dei tuoi ricchi clienti è nella fascia più alta delle imposte e ha un portafoglio con una buona combinazione di obbligazioni societarie e azioni. Quale sarebbe la migliore raccomandazione per aiutare il cliente a completare il suo portafoglio?

   A. U. S. titoli del Tesoro

   B. obbligazioni comunali

   C. REIT

   D. CMO

   Risposta: B. obbligazioni comunali

   Poiché il tuo cliente è nella fascia più alta delle imposte, dovrebbe avere alcuni investimenti fiscalmente privilegiati, come obbligazioni municipali o fondi obbligazionari municipali, nel suo portafoglio. Poiché gli interessi ricevuti dalle obbligazioni municipali sono federali esenti da tasse, gli investitori con aliquote fiscali ad alto reddito risparmiano più tasse investendo in essi.

3. Un cliente desidera acquistare un titolo che non rientri nei suoi obiettivi di investimento. Dopo averlo reso consapevole di questo fatto, decide comunque di voler procedere con l'acquisto. Cosa dovresti fare?

   A. Rifiuta l'ordine.

   B. Cambia gli obiettivi di investimento del cliente.

   C. Discutere con un preside prima di prendere l'ordine.

   D. Prendi l'ordine e contrassegna il ticket dell'ordine come "non richiesto". "

   Risposta: D. Prendi l'ordine e contrassegna il ticket dell'ordine come" non richiesto ". "

   Non è necessario rifiutare l'ordine a meno che l'ordine non sia quello di acquistare un programma di partecipazione diretta. In questo caso, devi solo contrassegnare il ticket dell'ordine come "non richiesto" e prendere il trade.